Lijfrente sparen voordeliger dan sparen in box 3?

Cliënten die hun eenmanszaak hebben verkocht en daardoor een zak met geld over hebben, vragen mij vaak of het verstandig is om een lijfrente af te sluiten. Het leuke van een lijfrente is dat het van tweeën één is: het is (toekomstig) inkomen en het is een soort van sparen. In dit artikel ga ik in op het sparen via een lijfrente. 

Beperkingen van een lijfrente
Aan een lijfrente kleven nogal wat fiscale beperkingen. Een lijfrente kan voor niets anders worden gebruikt dan voor een oudedagsvoorziening. Gaat u er iets anders mee doen, dan heeft u meteen 20% strafheffing (de revisierente) te pakken, naast afrekening tegen 52% inkomstenbelasting. De beperking kan ook een voordeel zijn, u bent immers minder geneigd om het kapitaal eerder op te maken.

Box 1 of box 3
Een lijfrente hoort fiscaal in box 1. De premie of koopsom is aftrekbaar en vervolgens wordt de hele inleg gebruikt als ingelegd kapitaal om mee te sparen of beleggen in box 1. Het bedrag telt dus niet mee voor de bepaling van het inkomen in box 3. Dat scheelt 1,2% belasting. Juist door de belastingaftrek is het rendement in box 1 beter dan in box 3. Als later de lijfrente gaat uitkeren, is het natuurlijk nog leuker als die belast wordt tegen een lager tarief dan waarvoor u de aftrek heeft genoten.

Verzekeren vs sparen
Sinds 2008 kunt u ervoor kiezen om een lijfrente bij een verzekeraar of een bank af te sluiten. Van de eerste weten we intussen na alle woekerzaken dat u meteen 10% van uw inleg aan kosten kwijt bent, zodat u de eerste jaren nul komma nul rendement heeft. Daarom ben ik blij met de bankvariant. Die heeft veel minder kosten en is veel transparanter. De bancaire lijfrente lijkt bovendien meer op een spaarvorm dan de gewone lijfrente. Omdat je voor een lijfrente een lange adem moet hebben, moet je je geld wel voor een langere tijd kunnen missen.

Doordat er geen inlegkosten en jaarlijkse kosten zijn en dus het effectieve rendement beter is, is het eindkapitaal bij een bancaire lijfrente hoger dan bij de verzekerde variant. Ik denk dan ook dat de keus voor verzekeraar of bank al snel valt op de bank.

Maar let op, een bancaire lijfrente valt onder hetzelfde fiscale regime als een gewone lijfrente. Check dus eerst of u ruimte heeft om een premie of koopsom voor een lijfrente af te trekken. Realiseer u vervolgens dat u beperkt bent in de besteding van uw geld en dat u het een tijdje moet uitzitten. Vraag daarom altijd van te voren aan uw fiscalist wat voor u de mogelijkheden zijn.